Financiële analyse is de studie en interpretatie van de boekhoudkundige informatie van een bedrijf of organisatie om de huidige situatie te diagnosticeren en de toekomstige ontwikkeling ervan te voorspellen.
Financiële analyse bestaat uit een reeks technieken en procedures (zoals studies van financiële ratio's, indicatoren en andere) die het mogelijk maken de boekhoudkundige informatie van het bedrijf te analyseren om een objectieve visie te krijgen over haar huidige situatie en hoe deze naar verwachting zal evolueren in de toekomst toekomst.
Financiële administratieDoel van financiële analyse
Het doel van financiële analyse is het verkrijgen van een diagnose die de economische subjecten die geïnteresseerd zijn in of verband houden met de organisatie in staat stelt de beste beslissingen te nemen.
Het gebruik van financiële analyse hangt af van de positie of het perspectief van de economische agent in kwestie. Gezien het bovenstaande kunnen we de agenten in twee groepen verdelen:
- Intern: Bedrijfsadministrateurs gebruiken financiële analyse om het management van de onderneming te verbeteren, onevenwichtigheden te corrigeren, risico's te voorkomen of kansen te benutten. Een goede financiële analyse is essentieel om te kunnen plannen, corrigeren en managen.
- Extern: Externe agenten gebruiken financiële analyses om de huidige situatie van het bedrijf en de mogelijke toekomstige trend te kennen. Zo is het voor een belegger bijvoorbeeld belangrijk om te weten hoe een bedrijf zich bevindt om te zien of het de moeite waard is om erin te investeren. Andere relevante externe agenten zijn: klanten, leveranciers, potentiële investeerders, toezichthouders, belastingdiensten, enz.
Hoe de financiële analyse wordt uitgevoerd
De financiële analyse wordt uitgevoerd door observatie van de boekhoudkundige gegevens van het bedrijf (voornamelijk jaarrekeningen van een bepaalde periode), ratio's, indices en andere indicatoren samen met aanvullende informatie die voornamelijk verband houdt met de economische en competitieve context waarin het bedrijf opereert.
Er zijn drie basisconcepten om over te rapporteren:
- Kosten efficiëntie: De rekeningen met betrekking tot inkomsten, kosten en resultaten worden geobserveerd. Het gaat niet alleen om het bepalen van de waarde van het bedrijf, maar ook om de samenstelling, kwaliteit, evolutie en projectie ervan.
- Liquiditeit: Dat wil zeggen, het vermogen om in uw behoeften aan middelen te voorzien en uw kortetermijnschulden te voldoen. Variabelen zoals: schuldenlast, vlottende activa, looptijd, omzet, etc. worden hier bekeken.
- Solvabiliteit: Het verwijst naar uw vermogen om langlopende schulden te voldoen en ook om te kunnen investeren om in de toekomst te groeien. In dit geval observeren we variabelen zoals: langlopende schulden, eigen vermogen, financieringsbronnen, enz.
Financiële analysemethoden
Er zijn twee methoden, afhankelijk van hoe de analyse is gestructureerd:
- Verticaal: Financiële overzichten voor één periode worden geanalyseerd.
- Horizontaal: De jaarrekeningen van meer dan één periode en/of meer dan één onderneming worden bestudeerd.