Na de resolutie van de ECB en de insolventie van de 2 Italiaanse banken, Banca Popolare di Vicenza en Veneto Banca, heeft Intesa Sanpaolo, de leidende bankgroep in Italië, haar intentie uitgesproken om de gezonde activa van de 2 banken in één enkele transactie te verwerven van 17.000 miljoen euro, volgens de prognoses van de Italiaanse regering.
Na goedkeuring van de ordelijke liquidatie van de twee bankentiteiten door de Italiaanse regering als gevolg van de insolventiesituatie waaraan de entiteiten zijn onderworpen, na het ondergaan van de ECB-onderzoeken.
De bank Intesa Sanpaolo, de grootste Italiaanse retailbank, heeft publiekelijk verklaard de gezonde activa van de twee bankgroepen over te nemen met een overschrijving die ongeveer 17.000 miljoen euro gaat kosten, geld dat afkomstig zal zijn uit publieke middelen.
In het steunpakket van de Italiaanse regering is een directe injectie van middelen van 4.785 miljoen euro gepland voor de kopende bank, het doel van deze injectie is het handhaven van kapitaalratio's, naast de afschrijvingen van activa.
De resterende 12.000 miljoen euro gaat naar staatsgaranties ter compensatie van het grote aandelentekort dat de twee geliquideerde entiteiten hebben achtergelaten.
Het risico dat gepaard gaat met het gebruik van publieke middelen, gelden die afkomstig zijn van de Italiaanse belastingbetaler, heeft de ECB ertoe gebracht de staatssteunregels van de Europese Unie op te leggen, regels die een correcte toepassing van een herstructureringsplan vereisen en de overeenkomstige verliezen op te leggen aan aandeelhouders en schuldeisers van achtergestelde schulden. Senior crediteuren zullen hun investering kunnen behouden dankzij de bijdrage die de kosten voor de Italiaanse staat verlaagt.
Zoals aangekondigd door de Italiaanse pers, zal de liquidatie van de entiteiten ook een harde klap betekenen voor de bankmedewerker, aangezien deze liquidatie de sluiting van 600 vestigingen en het ontslag van 4.000 werknemers met zich meebrengt.
Zoals aangekondigd door de Mededingingscommissie, Margrethe Vestager, "is de liquidatieregeling correct en geven we groen licht om het uit te voeren", en verklaarde ook dat "het besluit van de commissie Italië in staat stelt maatregelen te nemen om de liquidatie van beide banken te vergemakkelijken. ". Van het politiebureau vertrouwen ze erop dat de oplossing de Italiaanse staat in staat zal stellen een deel van de activa terug te krijgen die al aan de twee geliquideerde banken waren toegezegd, wat een verlaging van de nettokosten voor de staatskas betekent.
Een resolutie buiten Brussel
Nadat afgelopen vrijdag de insolventie van de twee entiteiten door de ECB was verklaard, heeft de Single Resolution Board of the European Union (SRB) besloten dat de val van de twee banken geen risico voor het algemeen belang inhield, zodat er geen tussenkomst van Brussel om een bevredigende resolutie uit te voeren. In plaats van een Europese interventie werd een liquidatie van de entiteit bevolen volgens het Italiaanse wettelijke kader.
De Italiaanse wetgeving is veel flexibeler dan die van andere landen van de eurozone, dit heeft de Italiaanse regering een marge gegeven voor een willekeurige verdeling waarop de schuldeisers de verliezen van het faillissement van de entiteiten zullen dragen.
Dit was het belangrijkste verschil tussen de oplossing die werd toegepast voor de liquidatie van Banco Popular en die voor de twee Italiaanse banken. In het geval van Popular werd de beslissing om te kiezen welke investeerders hun geld zouden verliezen genomen door de JUR in Brussel, en in het geval van Italiaanse banken werd de beslissing genomen door de Italiaanse regering.
Banca Veneto en Banca Popolare di Vicenza zijn niet de enigen die publieke middelen van het Italiaanse volk nodig hebben. Op 1 juni bereikten de Italiaanse regering en de EC (Europese Commissie) een akkoord over de preventieve herkapitalisatie van de bank Monte dei Paschi di Siena, een akkoord dat de belastingbetaler dwong 8.800 miljoen euro in de entiteit te injecteren. De liquidatie van de 2 bedrijven, toegevoegd aan de herkapitalisatie van de bank Monte dei Paschi di Siena, levert in één maand een bedrag op van 25.800 miljoen euro.
Vernietiging van banen en sluiting van kantoren voor één euro
Met alles wat we in Spanje hebben meegemaakt, lijkt de situatie van het Italiaanse bankieren ons een andere banktruc, iets normaals en gebruikelijks in het bankwezen, maar voor de Italiaanse regering en bankmedewerkers is het niet zo.
De bank Intesa Sanpaolo, de toonaangevende Italiaanse retailbank, heeft een contract getekend met de vereffenaars van de twee entiteiten voor de verwerving van alle gezonde activa van beide entiteiten voor de waarde van een symbolische euro, iets dat klinkt als een grap, maar dat elke keer zien we het vaker. Bovendien heeft Intesa Sanpaolo in die overeenkomst de verwerving van niet-renderende leningen, aandelen en achtergestelde schuldobligaties uitgesloten.
Het probleem komt wanneer de bank aankondigt dat als de transactie wordt uitgevoerd, naast de uitsluiting van gif.webptige activa, het ook de sluiting van 600 filialen en het ontslag van 4.000 bankmedewerkers omvat, wat neerkomt op de sluiting van 75% van de overgenomen kantoren door de bank en het ontslag van bijna 50% van het bestaande personeelsbestand.
Zoals aangekondigd door de entiteit Intesa: "De interventie zal het mogelijk maken om de ernstige sociale gevolgen te vermijden die anders zouden zijn ontstaan door de verplichte administratieve liquidatie van de twee banken", naast het feit dat "de interventie de banen van de getroffen banken, het spaargeld van zo'n twee miljoen huishoudens en de activiteit van zo'n 200.000 bedrijven die financiële steun krijgen en, indirect, de banen van drie miljoen mensen in de regio ”.
Als het waar is dat als beide banken niet waren ingegrepen, de werkgelegenheid zou worden vernietigd en de kantoorsluitingen 100% zouden zijn, naast wat hun faillissement met zich mee zou brengen. Dankzij de overeenkomst heeft Italië de laatste bankencrisis op zijn eigen voorwaarden kunnen oplossen, zodat de twee entiteiten geen slechtere behandeling krijgen volgens de Europese wetgeving, aangezien ze strenger zijn.
Ondanks het oplossen van de bankencrisis, kunnen we verwachten dat de kosten van de liquidatie van de entiteiten voor de Italiaanse belastingbetaler zeer hoog zullen zijn en dat de sluiting van kantoren en het ontslag van werknemers een zeer negatieve impact zullen hebben op de nationale economie van Italië.