Keltner-banden zijn een technische indicator die bestaat uit drie voortschrijdende gemiddelden die zich aanpassen aan de volatiliteit van het financiële actief.
Het uiterlijk lijkt erg op Bollinger-bands. Hoewel ze op elkaar lijken, worden ze anders berekend. Het doel van de Keltner-banden, zoals elke technische indicator, is om aanvullende informatie over de prijzen te verstrekken.
Met deze aanvullende informatie kunnen we investeringsbeslissingen nemen. Het is echter raadzaam om vooraf bepaalde concepten over de technische indicator te leren. Zoals elke technische analyse-indicator kan het een handig hulpmiddel zijn. Nu, om nuttig te zijn, moet het correct worden ingevoerd in een handelssysteem of handelsplan.
Hoe Keltner-banden worden berekend
Het berekenen van Keltner-banden, ook wel Keltner-kanalen genoemd, is heel eenvoudig. Hoewel de meeste handelsplatforms momenteel hun grafieken toestaan zonder dat we berekeningen hoeven uit te voeren, is het altijd raadzaam om te leren hoe ze worden berekend. Op deze manier wordt onze kennis over Keltner-bands beter. Daarom, als u het gebruikt om activa te analyseren of te handelen, zal het nuttiger zijn.
De formule om het te berekenen is de volgende:
- Middenlijn: Het is een gemiddelde van x periodes van de typische prijs. Zie definitie van typische prijs
- Bovenste regel: Het wordt berekend door aan de centrale lijn de waarde van een eenvoudig voortschrijdend gemiddelde toe te voegen dat is berekend over het bereik van de periode. Dat wil zeggen, de middellijn wordt eerst berekend. Ten tweede wordt het bereik (maximum - minimum van de periode) berekend. Daarna wordt een eenvoudig voortschrijdend gemiddelde berekend over het bereik van x perioden. Als vierde en laatste wordt de berekende waarde opgeteld bij de waarde van de middellijn.
- Kort gezegd: De onderste regel wordt op dezelfde manier berekend als de bovenste regel. Met het verschil natuurlijk dat in plaats van de waarde op te tellen bij de centrale lijn, deze wordt afgetrokken.
Als resultaat hebben we drie lijnen die de Keltner-banden vormen. Opgemerkt moet worden dat deze indicator meestal wordt berekend over perioden van één dag. Dat wil zeggen, op een dagelijkse grafiek. Het aantal perioden, dat we "x" hebben genoemd, is meestal 10. Deze waarde kan echter naar eigen goeddunken door de analist worden gewijzigd.
Interpretatie van Keltner-banden
Uiteraard zijn alle concepten over een indicator belangrijk. Van zijn definitie, via zijn representatie, tot zijn berekening. Maar uiteindelijk wil elke analist of handelaar geld verdienen op de aandelenmarkt.
Dat gezegd hebbende, is het allerbelangrijkste om te weten hoe de indicator moet worden geïnterpreteerd. Het heeft geen zin om alle formules en de theorie te kennen, als we niet alles in de praktijk toepassen.
In die zin bieden Keltner-bands gemakkelijk interpreteerbare handelssignalen. Vervolgens gaan we de belangrijkste signalen beschrijven die deze indicator ons volgens de handelshandleidingen kan bieden.
Bullish signaal
De handelshandleidingen geven aan dat er een bullish signaal optreedt wanneer de kaarsen boven de bovenste lijn breken.
Zoals je kunt zien in de Japanse kandelaargrafiek hierboven, hebben we twee bullish signalen. De twee signalen zijn heel duidelijk, maar dit is niet altijd het geval. Het is erg belangrijk dat de handelaar of analist begrijpt dat hij stop loss moet gebruiken en een gedefinieerde strategie moet hebben. Zo niet, dan verliezen we al het kapitaal als de indicator uitvalt. Omdat de indicator natuurlijk niet onfeilbaar is.
Bearish signaal
Integendeel, de Keltner-banden produceren een bearish signaal wanneer de prijs de onderste lijn doorbreekt.
Dit voorbeeld van een bearish signaal ziet er heel duidelijk uit. Bij de slotkoers sluiten de Japanse kaarsen onder de onderste lijn. Geeft op deze manier twee fantastische verkoopsignalen. Dat wil zeggen, twee signalen om een shortpositie in te voeren. Zoals we eerder hebben gezegd, faalt de indicator echter soms. Daarom zijn geldbeheer en het handelssysteem altijd erg belangrijk.
Mislukte signalen
Ga je gang dat een mislukt signaal niet iets negatiefs is. Dat wil zeggen, handelen is gebaseerd op waarschijnlijkheden. Omdat het een discipline is die gebaseerd is op waarschijnlijkheden, moeten we proberen weinig te verliezen als we falen en meer te winnen als we slagen. Dat hangt af van ons handelssysteem en de typologie ervan.
Duidelijk zijn over het bovenstaande, wat ons handelssysteem ook is, we moeten begrijpen dat alle indicatoren zullen falen. Of het nu gaat om technische, kwantitatieve of fundamentele indicatoren. Om deze reden vinden we het bij Economy-Wiki.com gepast om voorbeelden te geven waarin de indicator signalen geeft die eindigen in verliezen. Een handelaar kan op lange termijn alleen winstgevend zijn als hij rekening houdt met dit soort details.
Mislukte bullish signalen
Mislukte bearish signalen
Vanuit mijn persoonlijke ervaring als handelaar zijn Keltner-banden een indicator die nuttig kan zijn voor de handelaar. De handelaar of analist moet echter altijd heel voorzichtig zijn. Wat uw beslissing ook is, u moet altijd zorgvuldig de prestaties van de indicator analyseren en controleren in welke activa en perioden de indicator het beste presteert.